近日，光大銀行發(fā)布公告稱，該行將于12月19日起調整基金定投業(yè)務規(guī)則。執(zhí)行基金定投扣款時，增加客戶風險承受能力匹配度校驗環(huán)節(jié)。
在此之前，交通銀行、興業(yè)銀行都曾對基金定投業(yè)務規(guī)則進行調整。在業(yè)內人士看來，這是各家銀行為加強銷售適當性管理而采取的積極措施，未來銷售適當性管理還需進一步加強。
增加匹配度校驗環(huán)節(jié)
根據(jù)公告，光大銀行執(zhí)行基金定投扣款時，增加客戶風險承受能力匹配度校驗。如果客戶出現(xiàn)風險承受能力評估結果失效或低于擬定投的產(chǎn)品風險等級的情況，需要客戶及時進行風險承受能力評估。
“如未進行（評估），客戶將會在單筆定投委托扣款達到6次后，被暫停定投協(xié)議。在定投協(xié)議恢復前，不再進行定投扣款?！惫獯筱y行稱。
對于如何恢復定投協(xié)議，光大銀行也亮明條件，即“客戶重新進行風險承受能力評估且評估結果不低于擬定投的基金產(chǎn)品風險等級”。
事實上，多家銀行都曾對基金定投業(yè)務規(guī)則進行調整。交通銀行自2022年9月起在基金定投扣款、快溢通自動轉入扣款發(fā)起時增加風險等級判斷；興業(yè)銀行自2022年11月起調整基金定投業(yè)務規(guī)則，在基金定投扣款時增加風險等級匹配判斷。中信銀行、南洋商業(yè)銀行也分別于2023年4月和2023年7月發(fā)布類似公告。
上述銀行均表示，在執(zhí)行基金定投扣款操作時，如客戶風險評估結果已經(jīng)過期失效或已經(jīng)不適配所購基金產(chǎn)品，將暫停持卡者的基金定投扣款。
保護投資者權益
對于調整基金定投業(yè)務規(guī)則，多家銀行均在公告中表示，這是為了加強銷售適當性管理，保護投資者權益。一家銀行財富管理部人士分析：“這可能是各家銀行為了更好地實現(xiàn)投資者與產(chǎn)品的風險適配，對業(yè)務規(guī)則進行的自主調整?！?/p>
根據(jù)《證券期貨投資者適當性管理辦法》規(guī)定，經(jīng)營機構在銷售產(chǎn)品或者提供服務的過程中，勤勉盡責，審慎履職，全面了解投資者情況，深入調查分析產(chǎn)品或者服務信息，科學有效評估，充分揭示風險，基于投資者的不同風險承受能力以及產(chǎn)品或者服務的不同風險等級等因素，提出明確的適當性匹配意見，將適當?shù)漠a(chǎn)品或者服務提供給適合的投資者。
零壹研究院院長于百程認為，由于基金定投期限比較長，且自動執(zhí)行，有可能出現(xiàn)客戶風險承受能力評估結果有效期滿或者風險登記變化的情況，導致出現(xiàn)“適當性”不匹配的問題。
當前，基金銷售適當性管理備受監(jiān)管部門關注，多家銀行也因違反規(guī)定被給予處罰。今年7月，杭州銀行因采用問卷方式了解投資者信息，未涵蓋其收入來源、投資相關的學習和工作經(jīng)歷，且未每半年對基金銷售業(yè)務開展一次適當性自查并形成自查報告，違反《證券期貨投資者適當性管理辦法》等規(guī)定被浙江證監(jiān)局采取責令改正措施。
有金融從業(yè)者向中國證券報記者表示，建議銀行在每次基金定投扣款前，應該通過App推送、短信、微信等渠道提前告知客戶，并由客戶進行確認。還有業(yè)內人士認為，銀行可加強金融科技的應用，更加精準有效地識別投資者風險承受能力。
